CFA-ESG證書考試在完成報名后需要預約考位,成功預約后可以按時參加考試;考試沒有考季概念,不設具體的考試時間,完成報名后約2個小時就可以預約考位了,因為每天開放的考位數量有限,保險起見,建議在期望考試時間的前1個月時間,進行預約。
CFA-ESG證書考試無固定考季,考試方式為機考,支持線上考試,考試時長為140分鐘,題型為100道全英文的3選1單選題,考試完成立即顯示成績。CFA協會官方建議備考時長為130小時。
2024年CFA-ESG考試大綱科目占比如下:
Topic | Topic Weight |
Overview to ESG Investing and the ESG Market | 8–15% |
Environmental Factors | 8–15% |
Social Factors | 8–15% |
Governance Factors | 8–15% |
Engagement and Stewardship | 5–10% |
ESG Analysis, Valuation and Integration | 20–30% |
ESG Integrated Portfolio Construction and Management | 10–20% |
Investment Mandates, Portfolio Analytics and Client Reporting | 5–10% |
2024年CFA-ESG第五版考綱較第四版最大的特點是對課程內容進行了精簡、重組和優化,使其可讀性增強,更有利于考生學習理解,九章均有不同程度的增減,具體如下:
Chapter 1:Introduction to ESG Investing
主要改進點
ESG 2024(v5)第1章包括總共33道練習題,比2023(v4)多了8道練習題。
與學習目標無關
·沒有變化
Chapter 2:The ESG Market
主要改進點
·ESG 2024(v5)第2章包括總共32道練習題,比2023(v4)多了7道練習題。
與學習目標無關
·刪除了學習目標2.1.1解釋ESG投資的歷史
Chapter 3:Environmental Factors
主要改進點
·ESG 2024(v5)第3章包括總共32道練習題,比2023(v4)多了7道練習題。
·更新了各種數據、統計數據、圖表和公式。
與學習目標無關
·新增了LOS(3.1.7):描述和解釋應用于生物多樣性及其估值、風險管理以及與環境因素和與自然相關的風險相關的方法論。
Chapter 4:Social Factors
主要改進點
·ESG 2024(v5)第4章包括總共37道練習題,比2023(v4)多了15道練習題。
·更新了各種數據和統計數據。
與學習目標無關
·沒有變化
Chapter 5:Governance Factors
主要改進點
·在ESG 2024(v5)第5章中,練習題的數量增加到39道,比之前的版本(v4)多了14道練習題。
·將“簡要丑聞”一節改為“重大企業丑聞:治理失誤和經驗教訓”,使內容更加完善。
·在新興市場治理部分增加了對印度、南非和巴西的介紹。
與學習目標無關
·沒有變化
Chapter 6:Engagement and Stewardship
主要改進點
·ESG 2024(v5)第6章共包含30個練習題,比2023(v4)多了5個練習題。
·對一些段落進行了重新排列,以提高可讀性。
與學習目標無關
·6.1.3進行了重寫和簡化。
·6.1.5進行了重寫,并分成了兩個部分。
Chapter 7:ESG Analysis,Valuation,and Integration
主要改進點
·ESG 2024(v5)第7章共包含30道練習題,比2023(v4)多了5道。
·新增內容涵蓋新興市場的ESG投資、另類投資、可持續發展債券、ISSB標準以及基于DCF模型的基礎案例研究。
·大幅簡化內容。不計練習題,字數減少了約33%,并重新組織了課程順序以提高閱讀簡潔性。
與學習目標無關
·刪除了“解釋將ESG整合到投資流程中的目的和目標。”(與第1章重復)。
·刪除了“描述ESG和可持續發展數據的其他用途?!保ú辉贓SG投資的范圍內)。
Chapter 8:ESG Integrated Portfolio Construction and Management
主要改進點
·ESG 2024(v5)第8章共包含31道練習題,比2023(v4)多了6道。
·簡化內容。除練習題外,字數比之前的版本(v4)減少了約10%。
與學習目標無關
·沒有變化
Chapter 9:Investment Mandates,Portfolio Analytics,and Client Reporting
主要改進點
·ESG 2024(v5)第9章包含35道練習題,比2023(v4)增加了10道。
·增加了更多副標題以提高閱讀性。
·重新安排了內容以提升閱讀性。
與學習目標無關
·添加了新的學習目標:“解釋金融市場參與者綠色洗白的例子以及做出誤導性陳述的監管和聲譽后果”。
按照CFA協會官網的通知,在2023年12月31日之前考試的考生,是使用當前的第四版考綱,如果考生是24年1月1日開始,則要學習最新版的第五版考綱。
已經報名考試的同學,可以根據這個考綱變動時間,合理安排一下自己的備考日程爭取在今年12月31日前考完。
考生在報名后仍有6個月的時間參加考試。因此,參加2023(v4)考試的最后可能日期為2024年6月30日。